spr-2026-04-02-1-pl.xhtml

F i r m a A u d y t o r s k a

“ I N T E R F I N ” S p . z o . o .

ul. Radzikowskiego 27/03, 31-315 Kraków

tel. 601 414 229

Wysokość kapitału zakładowego: 209.000,00 PLN opłacony w całości

NIP:676-007-69-92

Nr KRS 0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa – Śródmieścia w Krakowie

XI Wydział Gospodarczy KRS

Główni udziałowcy: Bilans-Serwis Sp. z o.o. oraz biegli rewidenci

www.interfin.pl e-mail : interfin@interfin.pl

SPRAWOZDANIE Z BADANIA

sprawozdania finansowego

za 2025 rok

NPL NOVA S.A.

Ul. Czarnohucka 3

42-600 Tarnowskie Góry

Kraków 2026 rok

2

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

SPRAWOZDANIE NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA Z BADANIA ROCZNEGO

SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Dla Walnego Zgromadzenia i Rady Nadzorczej NPL NOVA S.A.:

Sprawozdanie z badania rocznego sprawozdania finansowego

Opinia

Przeprowadziliśmy badanie rocznego sprawozdania finansowego NPL NOVA S.A., ul.

Czarnohucka 3, 42-600 Tarnowskie Góry („Spółka”), na które składają się :

• Sprawozdanie z sytuacji finansowej na dzień 31.12.2025 roku, który po stronie

aktywów i pasywów zamyka się sumą: 20 863 803,67 zł.

• Sprawozdanie z całkowitych dochodów za rok obrotowy od 01 stycznia do 31 grudnia

2025 roku wykazujący stratę netto w kwocie: -4 510 466,55 zł.

• zestawienie zmian w kapitale (funduszu) własnym i rachunek przepływów

pieniężnych,

• informacja dodatkowa zawierająca opis przyjętych zasad rachunkowości i inne

informacje objaśniające,

dalej („sprawozdanie finansowe”)

Naszym zdaniem, załączone sprawozdanie finansowe:

a) przedstawia rzetelny i jasny obraz sytuacji majątkowej i finansowej Spółki na dzień 31

grudnia 2025 r. oraz jej wyniku finansowego i przepływów pieniężnych za rok obrotowy

zakończony w tym dniu zgodnie z mającymi zastosowanie Międzynarodowymi

Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską oraz

przyjętymi zasadami (polityką) rachunkowości;

b) zostało sporządzone na podstawie prawidłowo prowadzonych ksiąg rachunkowych

zgodnie z przepisami rozdziału 2 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości

(„Ustawa o rachunkowości” – t.j. Dz. U. z 2023 r., poz. 120 z późn. zm.).,

c) jest zgodne co do formy i treści z obowiązującymi jednostkę przepisami prawa

i postanowieniami statutu spółki NPL NOVA S.A.

3

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

Niniejsza opinia jest spójna ze sprawozdaniem dodatkowym dla Komitetu Audytu, które

wydaliśmy dnia 02.04.2026 r.

Podstawa opinii

Nasze badanie przeprowadziliśmy zgodnie z Krajowymi Standardami Badania w brzmieniu

Międzynarodowych Standardów Badania przyjętymi uchwałą Krajowej Rady Biegłych

Rewidentów nr 3430/52a/2019 z dnia 21 marca 2019 r. w sprawie krajowych standardów

badania oraz innych dokumentów, z późn. zm. oraz uchwałą Rady Polskiej Agencji Nadzoru

Audytowego nr 38/I/2022 z dnia 15 listopada 2022 r. w sprawie krajowych standardów

kontroli jakości oraz Krajowego Standardu Badania 220 (Zmienionego) („KSB”), a także

stosownie do ustawy z dnia 11 maja 2017 r. o biegłych rewidentach, firmach audytorskich

oraz nadzorze publicznym („Ustawa o biegłych rewidentach” – t.j. Dz. U. z 2025 r. poz. 1891

z późn. zm.) oraz Rozporządzenia UE nr 537/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie

szczegółowych wymogów dotyczących ustawowych badań sprawozdań finansowych

jednostek interesu publicznego, uchylającego decyzję Komisji 2005/909/WE

(„Rozporządzenie UE” – Dz. Urz. UE L 158 z 27.05.2014, str. 77, z późn. zm.). Nasza

odpowiedzialność zgodnie z tymi standardami została dalej opisana w sekcji naszego

sprawozdania Odpowiedzialność biegłego rewidenta za badanie sprawozdania finansowego.

Jesteśmy niezależni od Spółki zgodnie z Międzynarodowym Kodeksem etyki zawodowych

księgowych (w tym Międzynarodowymi standardami niezależności) Rady

Międzynarodowych Standardów Etyki dla Księgowych („Kodeks IESBA”) przyjętym

uchwałą Krajowej Rady Biegłych Rewidentów nr 3431/52a/2019 z dnia 25 marca 2019 r. w

sprawie zasad etyki zawodowej biegłych rewidentów, z późn. zm. , oraz z innymi wymogami

etycznymi, które mają zastosowanie do badania sprawozdań finansowych w Polsce.

Wypełniliśmy nasze inne obowiązki etyczne zgodnie z tymi wymogami i Kodeksem IESBA.

W trakcie przeprowadzania badania kluczowy biegły rewident oraz firma audytorska

pozostali niezależni od Spółki zgodnie z wymogami niezależności określonymi w Ustawie o

biegłych rewidentach oraz w Rozporządzeniu UE.

Uważamy, że dowody badania, które uzyskaliśmy są wystarczające i odpowiednie, aby

stanowić podstawę dla naszej opinii.

4

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

Kluczowe sprawy badania

Kluczowe sprawy badania są to sprawy, które według naszego zawodowego osądu były

najbardziej znaczące podczas badania sprawozdania finansowego za bieżący okres

sprawozdawczy. Obejmują one najbardziej znaczące ocenione rodzaje ryzyka istotnego

zniekształcenia, w tym ocenione rodzaje ryzyka istotnego zniekształcenia spowodowanego

oszustwem. Do spraw tych odnieśliśmy się w kontekście naszego badania sprawozdania

finansowego jako całości oraz przy formułowaniu naszej opinii oraz podsumowaliśmy naszą

reakcję na te rodzaje ryzyka, a w przypadkach, w których uznaliśmy za stosowne

przedstawiliśmy najważniejsze spostrzeżenia związane z tymi rodzajami ryzyka. Nie

wyrażamy osobnej opinii na temat tych spraw.

Kluczowa sprawa badania Jak nasze badanie odniosło się do tej sprawy

Sprawozdanie finansowe za rok obrotowy

trwający od 01.01.2025 do 31.12.2025 było

czwartym sprawozdaniem Spółki będącym

przedmiotem naszego badania.

W trakcie badania przeprowadziliśmy szereg

procedur służących uaktualnieniu wiedzy

o profilu działalności Spółki, specyficznych

ryzykach związanych z prowadzoną przez

badaną Spółkę działalnością gospodarczą,

mechanizmach kontrolnych funkcjonujących

w Spółce oraz politykach i regulaminach

mających wpływ na sprawozdawczość

finansową badanej Spółki.

Zastosowane procedury pozwoliły nam

ocenić ryzyko badania, ryzyko istotnego

zniekształcenia, w tym nieodłącznego ryzyko

badania i ryzyko kontroli, określić poziomy

istotności oraz zakres procedur badania.

W ramach badania sprawozdania finansowego

nasze dodatkowe procedury obejmowały

określenie czy zasady (polityka) rachunkowości

były stosowane w sposób ciągły przy

1. Przeprowadzenie rozmów z

kluczowym personelem odpowiedzialnym za

sprawozdawczość finansową Spółki w

zakresie funkcjonowania badanej jednostki,

jej kontroli wewnętrznej, schematu

organizacyjnego badanej Spółki.

2. Uaktualnienie wiedzy zespołu

badającego dotyczącej funkcjonujących w

badanej Spółce mechanizmów kontrolnych.

3. Zrozumienie polityki rachunkowości

Spółki oraz istotnych wartości ujętych

w sprawozdaniu finansowym.

4. Ustalenie czy stany końcowe z

poprzedniego okresu sprawozdawczego

zostały prawidłowo przeniesione do ksiąg

rachunkowych bieżącego okresu

sprawozdawczego – kluczowy biegły

rewident nie stwierdził nieprawidłowości.

5. Ustalenie czy zasady (polityka)

rachunkowości były stosowane w sposób

ciągły przy sporządzaniu sprawozdań

finansowych Spółki za badany okres.

5

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

sporządzaniu sprawozdań finansowych za

bieżący okres.

Ocena zdolności jednostki do kontunuowania

Działalności

Na dzień 31.12.2025 roku Spółka wykazała stratę

netto w wysokości 4 510 tys. zł. Zgodnie z

oświadczeniem Zarządu, sprawozdanie

finansowe sporządzone zostało przy założeniu

kontynuacji działalności.

Oceniając, czy założenie kontynuacji działalności

jest właściwe, Zarząd Spółki bierze pod uwagę

wszelkie dostępne informacje dotyczące

przyszłości, nie krótszej niż 12 miesięcy od

końca okresu sprawozdawczego. Kwestia ta ma

istotny wpływ na zmianę wyceny składników

aktywów i pasywów.

Na dzień sporządzenia niniejszego

sprawozdania za wschodnią granicą Polski trwa

konflikt zbrojny Rosji z Ukrainą. Zarząd spółki

w Raporcie za badany rok w punkcie 34.

informuje również iż szacunek potencjalnych

kosztów wojny na Ukrainie nie jest możliwy do

wykonania, ale w ocenie Spółki nie jest on

znaczący.

Nasze procedury badania obejmowały:

1. Analizę potencjalnych ryzyk poprzez

odwołanie się do informacji publicznych.

2. Ocenę możliwości regulowania

zobowiązań Spółki oraz dokonaliśmy

oceny aktualnej sytuacji finansowej

Spółki.

3. Analizę kluczowych wskaźników

ekonomicznych pozwalających ocenić

zdolność jednostki do kontynuowania

działalności.

Utrata wartości długoterminowych aktywów

finansowych (akcje, udziały)

W sprawozdaniu finansowym sporządzonym na

31.12.2025 r. Spółka w ramach istotnych pozycji

aktywów wykazała długoterminowe aktywa

finansowe (akcje i udziały) w kwocie 13 237

tys. zł stanowiące około 63% sumy bilansowej.

Zagadnienie zostało określone jako kluczowe ze

względu na wartość wskazanych powyżej

1. Weryfikacja zgodności wyceny z

przyjętymi zasadami rachunkowości oraz

przepisami MSSF.

2. Omówienie procesów oraz identyfikacja

mechanizmów kontrolnych

funkcjonujących w Spółce dotyczących

identyfikacji przesłanek do utraty

wartości aktywów.

6

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

aktywów, które jest istotne dla jednostkowego

sprawozdania finansowego, a także ze względu

na element subiektywnego osądu kierownictwa

Spółki zarówno co do doboru metodologii, jak i

przyjętych założeń będących podstawą wyceny.

Ujawnienia dotyczące powyższych inwestycji

Spółki zostały opisane w nocie nr 3 do

jednostkowego sprawozdania finansowego.

3. Weryfikacja racjonalności założeń

leżących u podstaw analiz

przeprowadzonych przez Zarząd oraz

zasadność wniosków z tych analiz.

4. Sprawdzenie zgodności matematycznej

zastosowanego modelu wyceny.

5. Ocena adekwatności ujawnień w

jednostkowym sprawozdaniu

finansowym Spółki.

Analiza możliwości realizacji aktywów z

tytułu odroczonego podatku dochodowego

Na dzień 31 grudnia 2025 roku wartość aktywów

z tytułu odroczonego podatku dochodowego w

jednostkowym sprawozdaniu finansowym Spółki

wyniosła 0 tys. zł. W trakcie badania

sprawozdania finansowego Spółka dokonała

korekty aktywów z tytułu odroczonego podatku

dochodowego w kwocie 2 587 068 zł.

Spółka dokonuje przeglądu wartości aktywów

na każdy dzień bilansowy, a w przypadku gdy

spodziewane zyski podatkowe nie będą

wystarczające dla odzyskania składnika aktywów

lub jego części, wartość tę odpowiednio

pomniejsza.

Zagadnienie zostało określone jako kluczowe

ze względu na subiektywność osądów w

zakresie spodziewanych zysków podatkowych

wystarczających do rozliczenia strat

podatkowych.

Ujawnienia dotyczące aktywów z tytułu

odroczonego podatku dochodowego Spółka

prezentuje m.in. w nocie nr 21 jednostkowego

sprawozdania finansowego.

1. Zrozumienie procesu kalkulacji oraz

wyceny aktywów z tytułu podatku

odroczonego.

2. Ocena zasadności stosowanej przez

Spółkę polityki rachunkowości

stosowanej w tym zakresie.

3. Wykonanie testów wiarygodności

obejmujących między innymi dyskusje

z kierownictwem na temat

przeprowadzonej analizy

spodziewanych zysków oraz realizacji

istotnych aktywów, sprawdzenie, czy

ujęto wszystkie istotne pozycje

wpływające na odroczony podatek,

ponowne przeliczenie oraz analizy

zmiany w stosunku do roku

poprzedniego, a także sprawdzenie czy

aktywa z tytułu odroczonego podatku

dochodowego zostały utworzone przy

zachowaniu ostrożnej wyceny.

7

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

Wierzytelności nabyte

W sprawozdaniu finansowym sporządzonym na

31.12.2025 r. Spółka w ramach istotnych pozycji

aktywów wykazała wierzytelności nabyte w

kwocie 750 tys. zł stanowiące około 4% sumy

bilansowej. Wierzytelności nabyte zostały

zaklasyfikowane jako aktywa finansowe

wyceniane w wartości godziwej przez wynik

finansowy. Pozycja ta została uznana za

kluczową sprawę badania ze względu na:

znaczący poziom osądu kierownictwa przy

ustalaniu wartości godziwej, ryzyko

nieprawidłowej wyceny wynikające z

niepewności co do odzyskiwalności

wierzytelności.

Nasze procedury badania obejmowały:

1. Weryfikację zgodności wyceny z przyjętymi

zasadami rachunkowości oraz przepisami MSSF.

2. Ocenę prawidłowości zaklasyfikowania

wierzytelności do kategorii aktywów

finansowych wycenianych w wartości godziwej

przez wynik finansowy zgodnie z MSSF 9.

3. Przeprowadzono testy na próbie wierzytelności

obejmujące: zgodność danych źródłowych

(umowy nabycia, cesje), poprawność ujęcia w

księgach rachunkowych, weryfikację kalkulacji

wartości godziwej.

4. Ocenę adekwatności ujawnień w

jednostkowym sprawozdaniu finansowym

Spółki.

Udzielone pożyczki

W sprawozdaniu finansowym sporządzonym na

31.12.2025 r. Spółka wykazuje udzielone

pożyczki w kwocie 3 282 123,14 zł, stanowiące

16% sumy bilansowej. Pożyczki te zostały

sklasyfikowane jako aktywa finansowe

wyceniane w zamortyzowanym koszcie zgodnie

z MSSF 9. Pozycja ta została uznana za

kluczową sprawę badania ze względu na: jej

istotny udział w sumie bilansowej jednostki,

powiązanie stron transakcji (ryzyko transakcji

nierynkowych), ryzyko nieprawidłowej wyceny

wynikające z ryzyka kredytowego podmiotu

powiązanego.

Nasze procedury badania obejmowały:

1. Zrozumienie transakcji i relacji powiązań

pomiędzy NPL NOVA S.A. a PRAGMA

GO S.A. (analiza umów pożyczek,

aneksów i harmonogramów spłat),

2. Uzyskanie potwierdzenia sald i obrotów

od PRAGMA GO S.A. oraz sprawdzenie

zgodności sald z księgami

rachunkowymi,

3. Weryfikację klasyfikacji pożyczek jako

aktywów wycenianych w

zamortyzowanym koszcie zgodnie z

MSSF 9,

4. Ocenę metodologii kalkulacji

zamortyzowanego kosztu (prawidłowość

naliczenia odsetek, efektywną stopę

procentową),

5. Ocenę adekwatności ujawnień w

jednostkowym sprawozdaniu

finansowym Spółki.

8

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

Przychody ze sprzedaży

W sprawozdaniu finansowym sporządzonym na

31.12.2025 r. Spółka wykazuje przychody ze

sprzedaży w kwocie 1 491 829,64 zł. Do

przychodów z podstawowej działalności

operacyjnej Spółka zalicza głównie przychody z

tytułu zakupionych wierzytelności, z tytułu

najmu nieruchomości oraz windykacji na

zlecenie netto. Szczegóły stosowanej przez

Spółkę polityki rachunkowości w zakresie

rozpoznawania przychodów zostały ujawnione w

punkcie 7 wprowadzenia do sprawozdania

finansowego.

Nasze procedury badania obejmowały w

szczególności:

1. Identyfikację i zrozumienie kontroli

wewnętrznych w zakresie sprzedaży,

2. Ocenę zgodności stosowanej polityki

rachunkowości z odpowiednimi

standardami rachunkowości,

3. Wykonanie testu wiarygodności

polegającego na uzgodnieniu wybranej

próby transakcji zaksięgowanych jako

przychody ze sprzedaży do dokumentów

źródłowych,

4. Wykonanie testu wiarygodności na

próbie transakcji z przełomu badanego

okresu w celu oceny prawidłowości

momentu rozpoznania przychodów,

5. Uzyskanie potwierdzeń sald i obrotów

(należności, przychodów) od podmiotów

powiązanych ze Spółką,

6. Ocenę prawidłowości i kompletności

ujawnień w sprawozdaniu finansowym.

Inna sprawa-zakres badania

Sprawozdanie finansowe Spółki za rok zakończony 31 grudnia 2024 roku zostało zbadane

przez biegłego rewidenta działającego w imieniu Firmy Audytorskiej INTERFIN Sp. z o.o.,,

który wyraził opinię bez zastrzeżeń na temat tego sprawozdania w dniu 28.03.2025 roku.

Odpowiedzialność Zarządu i Rady Nadzorczej za sprawozdanie finansowe

Zarząd Spółki jest odpowiedzialny za sporządzenie, na podstawie prawidłowo prowadzonych

ksiąg rachunkowych, sprawozdania finansowego, które przedstawia rzetelny i jasny obraz

sytuacji majątkowej i finansowej i wyniku finansowego Spółki zgodnie z Międzynarodowymi

Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską,

przyjętymi zasadami (polityką) rachunkowości oraz obowiązującymi Spółkę przepisami

prawa i statutem, a także za kontrolę wewnętrzną, którą Zarząd uznaje za niezbędną aby

umożliwić sporządzenie sprawozdania finansowego niezawierającego istotnego

zniekształcenia spowodowanego oszustwem lub błędem.

9

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

Sporządzając sprawozdanie finansowe Zarząd Spółki jest odpowiedzialny za ocenę zdolności

Spółki do kontynuowania działalności, ujawnienie, jeżeli ma to zastosowanie, spraw

związanych z kontynuacją działalności oraz za przyjęcie zasady kontynuacji działalności jako

podstawy rachunkowości, z wyjątkiem sytuacji kiedy Zarząd albo zamierza dokonać

likwidacji Spółki, albo zaniechać prowadzenia działalności albo nie ma żadnej realnej

alternatywy dla likwidacji lub zaniechania działalności.

Zarząd Spółki oraz członkowie Rady Nadzorczej są zobowiązani do zapewnienia, aby

sprawozdanie finansowe spełniało wymagania przewidziane w Ustawie o rachunkowości.

Członkowie Rady Nadzorczej są odpowiedzialni za nadzorowanie procesu sprawozdawczości

finansowej Spółki.

Odpowiedzialność biegłego rewidenta za badanie sprawozdania finansowego

Naszym celem jest uzyskanie racjonalnej pewności czy sprawozdanie finansowe jako całość

nie zawiera istotnego zniekształcenia spowodowanego oszustwem lub błędem oraz wydanie

sprawozdania z badania zawierającego naszą opinię. Racjonalna pewność jest wysokim

poziomem pewności ale nie gwarantuje, że badanie przeprowadzone zgodnie z KSB zawsze

wykryje istniejące istotne zniekształcenie. Zniekształcenia mogą powstawać na skutek

oszustwa lub błędu i są uważane za istotne, jeżeli można racjonalnie oczekiwać, że

pojedynczo lub łącznie mogłyby wpłynąć na decyzje gospodarcze użytkowników podjęte na

podstawie tego sprawozdania finansowego. Koncepcja istotności stosowana jest przez

biegłego rewidenta zarówno przy planowaniu i przeprowadzaniu badania, jak i przy

ocenie wpływu rozpoznanych podczas badania zniekształceń oraz nieskorygowanych

zniekształceń, jeśli występują, na sprawozdanie finansowe, a także przy formułowaniu opinii

biegłego rewidenta. W związku z powyższym wszystkie opinie i stwierdzenia zawarte w

sprawozdaniu z badania są wyrażane z uwzględnieniem jakościowego i wartościowego

poziomu istotności, ustalonego zgodnie ze standardami badania i zawodowym osądem

biegłego rewidenta.

Zakres badania nie obejmuje zapewnienia co do przyszłej rentowności Spółki ani

efektywności lub skuteczności prowadzenia jej spraw przez Zarząd Spółki obecnie lub w

przyszłości.

Podczas badania zgodnego z KSB stosujemy zawodowy osąd i zachowujemy zawodowy

sceptycyzm, a także:

− identyfikujemy i oceniamy ryzyka istotnego zniekształcenia sprawozdania

finansowego spowodowanego oszustwem lub błędem, projektujemy i

10

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

przeprowadzamy procedury badania odpowiadające tym ryzykom i uzyskujemy

dowody badania, które są wystarczające i odpowiednie, aby stanowić podstawę dla

naszej opinii. Ryzyko niewykrycia istotnego zniekształcenia wynikającego z oszustwa

jest większe niż tego wynikającego z błędu, ponieważ oszustwo może dotyczyć

zmowy, fałszerstwa, celowych pominięć, wprowadzenia w błąd lub obejścia kontroli

wewnętrznej;

− uzyskujemy zrozumienie kontroli wewnętrznej stosownej dla badania w celu

zaprojektowania procedur badania, które są odpowiednie w danych okolicznościach,

ale nie w celu wyrażenia opinii na temat skuteczności kontroli wewnętrznej Spółki;

− oceniamy odpowiedniość zastosowanych zasad (polityki) rachunkowości oraz

zasadność szacunków księgowych oraz powiązanych ujawnień dokonanych przez

Zarząd Spółki;

− wyciągamy wniosek na temat odpowiedniości zastosowania przez Zarząd Spółki

zasady kontynuacji działalności jako podstawy rachunkowości oraz, na podstawie

uzyskanych dowodów badania, czy istnieje istotna niepewność związana ze

zdarzeniami lub warunkami, która może poddawać w znaczącą wątpliwość zdolność

Spółki do kontynuacji działalności. Jeżeli dochodzimy do wniosku, że istnieje istotna

niepewność, wymagane jest od nas zwrócenie uwagi w naszym sprawozdaniu

biegłego rewidenta na powiązane ujawnienia w sprawozdaniu finansowym lub, jeżeli

takie ujawnienia są nieadekwatne, modyfikujemy naszą opinię. Nasze wnioski są

oparte na dowodach badania uzyskanych do dnia sporządzenia naszego sprawozdania

biegłego rewidenta, jednakże przyszłe zdarzenia lub warunki mogą spowodować, że

Spółka zaprzestanie kontynuacji działalności;

− oceniamy ogólną prezentację, strukturę i zawartość sprawozdania finansowego, w tym

ujawnienia, oraz czy sprawozdanie finansowe przedstawia będące ich podstawą

transakcje i zdarzenia w sposób zapewniający rzetelną prezentację.

Przekazujemy Radzie Nadzorczej informacje o, między innymi, planowanym zakresie i czasie

przeprowadzenia badania oraz znaczących ustaleniach badania, w tym wszelkich znaczących

słabościach kontroli wewnętrznej, które zidentyfikujemy podczas badania.

Składamy Radzie Nadzorczej oświadczenie, że przestrzegaliśmy stosownych wymogów

etycznych dotyczących niezależności oraz, że będziemy informować ich o wszystkich

powiązaniach i innych sprawach, które mogłyby być racjonalnie uznane za stanowiące

11

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

zagrożenie dla naszej niezależności, a tam gdzie ma to zastosowanie, informujemy o

zastosowanych zabezpieczeniach.

Spośród spraw przekazywanych Radzie Nadzorczej ustaliliśmy te sprawy, które były

najbardziej znaczące podczas badania sprawozdania finansowego za bieżący okres

sprawozdawczy i dlatego uznaliśmy je za kluczowe sprawy badania. Opisujemy te sprawy w

naszym sprawozdaniu biegłego rewidenta, chyba że przepisy prawa lub regulacje zabraniają

publicznego ich ujawnienia lub gdy, w wyjątkowych okolicznościach, ustalimy, że kwestia

nie powinna być przedstawiona w naszym sprawozdaniu, ponieważ można byłoby racjonalnie

oczekiwać, że negatywne konsekwencje przeważyłyby korzyści takiej informacji dla interesu

publicznego.

Inne informacje, w tym sprawozdanie z działalności

Na inne informacje składa się sprawozdanie z działalności Spółki za rok obrotowy

zakończony 31 grudnia 2025 r. („Sprawozdanie z działalności”) wraz z oświadczeniem o

stosowaniu ładu korporacyjnego oraz Raport Roczny za rok obrotowy zakończony 31

grudnia 2025 r. („Raport roczny”) (razem „Inne informacje”).

Odpowiedzialność Zarządu i Rady Nadzorczej

Zarząd Spółki jest odpowiedzialny za sporządzenie Innych informacji zgodnie z przepisami

prawa.

Zarząd Spółki oraz członkowie Rady Nadzorczej są zobowiązani do zapewnienia, aby

Sprawozdanie z działalności Spółki wraz z wyodrębnionymi częściami spełniało wymagania

przewidziane w Ustawie o rachunkowości.

Odpowiedzialność biegłego rewidenta

Nasza opinia z badania sprawozdania finansowego nie obejmuje Innych informacji. W

związku z badaniem sprawozdania finansowego naszym obowiązkiem jest zapoznanie się z

Innymi informacjami, i czyniąc to, rozpatrzenie, czy inne informacje nie są istotnie niespójne

ze sprawozdaniem finansowym lub naszą wiedzą uzyskaną podczas badania, lub w inny

sposób wydają się istotnie zniekształcone. Jeśli na podstawie wykonanej pracy, stwierdzimy

istotne zniekształcenia w Innych informacjach, jesteśmy zobowiązani poinformować o tym w

naszym sprawozdaniu z badania. Naszym obowiązkiem zgodnie z wymogami ustawy o

biegłych rewidentach jest również wydanie opinii czy sprawozdanie z działalności zostało

12

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

sporządzone zgodnie z przepisami oraz czy jest zgodne z informacjami zawartymi w

sprawozdaniu finansowym. Ponadto jesteśmy zobowiązani do poinformowania, czy Spółka

sporządziła oświadczenie na temat informacji niefinansowych oraz wydania opinii, czy

Spółka w oświadczeniu o stosowaniu ładu korporacyjnego zawarła wymagane informacje.

Sprawozdanie z działalności Spółki uzyskaliśmy przed datą niniejszego sprawozdania z

badania, a Raport Roczny będzie dostępny po tej dacie. W przypadku, kiedy stwierdzimy

istotne zniekształcenie w Raporcie Rocznym jesteśmy zobowiązani poinformować o tym

Radę Nadzorczą Spółki.

Opinia o Sprawozdaniu z działalności

Na podstawie wykonanej w trakcie badania pracy, naszym zdaniem, Sprawozdanie z

działalności Spółki:

− zostało sporządzone zgodnie z art. 49 Ustawy o rachunkowości oraz paragrafem 72

Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 6.06.2025 r. w sprawie informacji

bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych

oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami

prawa państwa niebędącego państwem członkowskim („Rozporządzenie o

informacjach bieżących” – Dz. U. z 2025 r. poz. 755 z późn. zm);

− jest zgodne z informacjami zawartymi w sprawozdaniu finansowym.

Ponadto, w świetle wiedzy o Spółce i jej otoczeniu uzyskanej podczas naszego badania

oświadczamy, że nie stwierdziliśmy w Sprawozdaniu z działalności Spółki istotnych

zniekształceń.

Opinia o oświadczeniu o stosowaniu ładu korporacyjnego

Naszym zdaniem w oświadczeniu o stosowaniu ładu korporacyjnego Spółka zawarła

informacje określone w paragrafie 72 ust. 7 pkt 5 lit. a-m Rozporządzenia o

informacjach bieżących. Ponadto, naszym zdaniem, informacje wskazane w paragrafie

72 ust. 7 pkt 5 lit. a-m tego Rozporządzenia zawarte w oświadczeniu o stosowaniu

ładu korporacyjnego są zgodne z mającymi zastosowanie przepisami oraz informacjami

zawartymi w sprawozdaniu finansowym.

13

Firma Audytorska INTERFIN Sp. z o.o. 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

Wysokość kapitału zakładowego : 209 000,00 PLN, NIP : 676-007-69-92, Nr KRS-0000145852 Sąd Rejonowy dla Krakowa Śródmieścia w

Krakowie

Sprawozdanie na temat innych wymogów prawa i regulacji

Oświadczenie na temat świadczonych usług niebędących badaniem sprawozdań

finansowych

Zgodnie z naszą najlepszą wiedzą i przekonaniem oświadczamy, że usługi niebędące

badaniem sprawozdań finansowych, które świadczyliśmy na rzecz Spółki i jej spółek

zależnych są zgodne z prawem i przepisami obowiązującymi w Polsce oraz że nie

świadczyliśmy usług niebędących badaniem, które są zakazane na mocy art. 5 ust.1

Rozporządzenia UE oraz art.136 Ustawy o biegłych rewidentach. Usługi niebędące badaniem

sprawozdań finansowych, które świadczyliśmy na rzecz Spółki i jej spółek zależnych w

badanym okresie zostały wymienione w nocie 29 jednostkowego sprawozdania finansowego

Spółki.

Wybór firmy audytorskiej

Zostaliśmy wybrani do badania sprawozdania finansowego Spółki uchwałą Rady Nadzorczej

Spółki z dnia 20.05.2024 r. jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki badamy po raz

czwarty.

Kluczowym biegłym rewidentem odpowiedzialnym za badanie, którego rezultatem jest

niniejsze sprawozdanie niezależnego biegłego rewidenta, jest Dorota Żołna, nr ewid. 12648.

Kluczowy biegły rewident działa w imieniu Firmy Audytorskiej INTERFIN Spółka

z ograniczoną odpowiedzialnością z siedzibą 31-315 Kraków, ul. Radzikowskiego 27/03

wpisanej na listę firm audytorskich pod numerem 529.

Kluczowy biegły rewident

Dorota Żołna, nr w rejestrze: 12648

Kraków, 02.04.2026 r.